公司战略与盈余管理路径选择——兼论审计治理效应

作者：闫焕民,魏珊珊,张亮

摘要：基于审计治理视角,采用我国上市公司数据考察公司战略如何影响盈余管理路径选择。研究表明:(1)公司战略越激进,越偏好应计项目盈余管理;公司战略越保守,越偏好真实活动盈余管理;进一步划分公司战略为进攻型、分析型和防御型三类,结论一致。(2)审计具有外部治理效应,主要表现为审计专家能够显著抑制战略激进公司的应计盈余管理行为,但对战略保守公司的真实盈余管理行为的抑制效应较弱;因此,战略激进公司更不倾向于选聘审计专家。(3)审计专家治理效应的发挥受到审计任期及公司产权性质等因素不同程度的约束。故此,投资者及监管者应重视公司战略定位对财务行为及后果的影响,充分发挥外部审计参与公司治理的重要职能。

发文机构：南昌大学经济管理学院

关键词：公司战略盈余管理路径选择审计专家治理效应corporate strategyearnings management choiceaudit expertgovernance effect

分类号： F23[经济管理—会计学]