有关违约损失率（LGD）的折现率的研究

作者：李晓忠

摘要：本文通过对贷款定价的理论的分析和对国际指引的分析,得出了选取折现率为无风险利率既符合理论又符合国际指引的解决方案。尤其是对国内商业银行而言,历史违约债项的LGD的估计基本上都是基于资产处置后的价格,有关回收金额的＂不确定性＂的问题已不存在,因此无风险利率就是最好的选择。

发文机构：费埃哲信息技术北京有限公司

关键词：折现率违约损失率巴塞尔新资本协议内部评级法discount rateLGDBasel IIIRB

分类号： F830.3[经济管理—金融学]