煤炭期货与现货价格指数联动关系研究

作者：司传煜

摘要：煤炭是我国比较重要的基础能源产品。本文以动力煤期现货价格指数为例,探究煤炭期现货价格的相互关系,运用协整检验、Granger因果关系检验、方差分解、状态空间模型估计等多元时间序列分析方法,研究两类价格指数的相互关系发现:动力煤期现货价格指数存在一定的联动效应,且2016年之后愈加明显;动力煤期货现价格指数之间表现为稳定的协整关系和格兰杰因果关系;在相互引导影响方面,现货价格指数略占优势。

发文机构：中国社会科学院大学

关键词：动力煤价格指数煤炭期货价格煤炭现货价格期现货价格联动steamcoal price indexcoal futures pricecoal spot pricespot price linkage

分类号： F42[经济管理—产业经济]