商业银行利率风险实证研究

作者：韩文峰,刁节文

摘要：随着利率市场化改革进程的逐步完善,利率风险随之成为商业银行现在及未来不得不考虑的问题。为了度量商业银行的利率风险,我们把上海银行间同业拆放利率(Shibor)作为我们的研究对象,然后基于GARCH族模型还有VaR方法对其进行定量的分析研究。研究结果显示出银行受同业拆放利率影响较大的业务在90%、95%、99%置信度下的最大风险(损失)大约分别达到了资产市值的10%、14%、30%,从而可以看出商业银行所面临的利率风险还是比较大,最后从银行自身还有国家层面两个方面提出了相应的建议。

发文机构：上海理工大学

关键词：利率风险GARCH族模型VAR模型SHIBOR

分类号： F83[经济管理—金融学]